凄凄惨惨戚戚，9成多P2P平台已黄掉

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最近，p2p行业又出现一个大新闻——500亿的平台网信出现逾期，疑似工作人员回应投资人时，说将“良性退出”。大部分投资人都明白，大多数宣布“良性退出”的，基本和爆雷差不多了。

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如果网信最终官宣“良性退出”，那将是继爱投资之后北京互联网金融领域又一个超大事件，当然，目前，我们还尚不知道最终结果，但是至少现在的情况已经给投资者和监管层带来了巨大压力。

说到P2P行业，很多关心P2P行业发展的投资人/出借人，都想了解一下当前行业的现状，从而决定一下是否还继续投资这个领域，接下来的两三篇，我们就大致说一下现在整个P2P行业的最新情况：

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作为这一领域的创业者，我们创业至今已有六年的时间了。客观说，在中国，各个行业创业成功率都很低。有统计表明，中国民营企业创业生存率，5年以上的企业的存活率不到10%，10年以上的企业的存活率不到1%。

所以按照目前P2P平台剩余在运营平台的占比13%来看，这个数据并不是很意外，但是我们又一定要说还是比其它绝大多数行业凄凉很多，主要原因有以下几个方面：

一、P2P这个行业到今天为止，变成了少有的“关一家就少一家”的行业，没有新进入者。

对多数行业来说，一家企业关闭了，就会有新的一家站出来，因为有市场需求在那里。换句话说，只要消费者的需求在持续提升，行业里就会有连续不断的进入者，所以这些年，中国各个行业的企业总数基本上都是在持续增长的。

但是，P2P行业却成了例外，这两年平台数持续锐减，我们有一种看着友军越来越少的孤独和凄凉感。

上面那个表格里面的数据显示P2P平台总数7000家左右，但根据我们在行业里面的观察，从2012年开始到现在，前后出现过的平台数肯定超过2万家。像我们现在所在的汕头地区，我们已知的平台数就有5-6家，而网贷之家、网贷天眼都只能统计到其中规模相对较大的的一家。

到今天为止，这2万多家现在剩下了多少呢？

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从图中可以看到，截止到6月底，全国正常运营平台仅剩864家了。今年以来，平台关门的速度还在进一步加速，据网贷天眼的数据显示，上一周就关闭了41家之多，这样的现象吓到了这个行业里面的很多从业者，当然，也更让参与到这个行业的投资人感到了担心。

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（图片来源于网贷之家）

在2018年6月份的爆雷潮之后，停业及问题平台数量持续不断上升，按照接下来每个月关闭100家的速度来看，预计到今年年底，总平台数就少于300家了。

曾经一蜂窝涌入到P2P行业的人群，经过5年的洗礼之后，却一窝蜂地倒闭、跑路、或者宣布关闭。这个现象，即使从看客的角度来看，都是非常惨烈的。2万多家平台，就剩下大约1%，而且更关键的是，不会再有新的平台出现了（其他行业经过十年洗礼虽然也是1%的存活率，但因为总是有新增，所以总量不但不会降，可能还会增加）。

到明年年底会剩下多少家？我斗胆乱说一下，如果政策还是持续不明朗的话，我猜测会少于30家了——当然这纯属个人瞎猜，设想一下，到那个时候，这个行业，出借人纷纷逃离，行业从业者也只能大量离职再就业。

二、关闭的P2P平台因为裹挟甚至欺骗了很多普通老百姓的储蓄从而背负了巨大的骂名。

毫无疑问，关注度越高，被骂的可能性就越大，今天的P2P行业，因为造成了很多普通老百姓的损失，所以被骂声音一片。

按照网贷之家的统计，关闭的P2P平台里面，48%是爆雷而关闭的，毫无疑问直接给出借人造成了损失，而52%是转型或者停业关闭的，那这些关闭的平台，是否能全部兑付给出借人呢？

就我个人在行业里面的观察和经验来说，我认为这52%的转型和停业平台里面，也只有四分之一到三分之一是真的彻底的兑付了的，而剩下的三分之二的停业平台都是伪装的“良性退出”，实际上并不能完全兑付投资人的出资。

所以综合来看，已关闭平台的这些平台里有85%的比例，实际上都给老百姓造成了损失，而迄今为止这个总的损失额到底有多大？我没有准确的数据，但是根据推测，e租宝、团贷网等涉案资金都在百亿以上，那么总的损失金额怎么也在3000亿甚至4000亿以上了。

不但损失额大，想讨回损失时间往往也很漫长，以e租宝为例，从立案到前段时间警方公布的给出借人退钱，时间长达4年左右。

损失额大，时间周期长，P2P行业难免被人人喊打，而实际上，这其中原因也只是源于其中的一些害群之马而已。

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不怕大家耻笑，我们也有认栽的时候。

在我们当时（2014年—2015年）深入研究P2P行业的时候，挑选了行业里面最好的前130家了，尝试性“分散投资”到了这130多个P2P平台里面，但是到今天为止当初我们精心挑选的那130家平台，存活至今的已经不到10家了，而在这倒闭的100多家平台里面我们也尚有250多万的资金收不回来了。

在回收这些资金的过程中，我们更是深入接触到了各种P2P平台的运营问题，所以积攒了一些对行业不健康的状态的认识。依据这些认识，我们看到这些倒闭平台的倒闭原因多种多样，但总结起来也就五个主要原因，后面的一两篇文章我们详细介绍这5个原因。

三、P2P行业一度是政府鼓励的直接融资渠道，因此一度和传统金融行业展开了竞争，但这恰恰进一步加剧了行业被监管出清的决心。

应该说，曾经的P2P很耀眼：万亿资金齐聚，数亿百姓参与，一度是传统金融的竞争对手，加上互联网模式所带给个人、企业的便捷服务，一度给了大家新的希望，觉得金融也可以科技化。

这种希望，来自于长年苦于没啥可投的普通老百姓，希望获得更好的金融服务质量的渴望，也来自于长年被传统金融机构拒绝的中小企业，得到P2P行业直接服务后的感激。

但是这会不会动到了银行的蛋糕？可以说是毫无疑问的。招商银行前行长马蔚华在2015年的两会时就提出“P2P行业乱象已造成社会资源的严重浪费”，之后也多次发表了类似的言论，但是令人觉得可笑的是，一度招商银行重度参与的P2P行业的钱端如今也造成了投资人的巨大损失，钱端的案子已经进入经侦审理阶段了，以马行长对P2P行业的敌视态度，为何又允许招商银行深度参与P2P行业呢？

当然，行业也确实不争气，出现了越来越多让人不安的问题，其中当然最重要的问题就是无法给普通老百姓兑付，这一点确实会被传统金融行业更加排斥，因此行业生存也就面临了更严重的监管挑战。一个即使能给中小企业带来一些融资服务，但却不能为普通出借人带来正常的回报的行业还有生存的价值吗？这个问题变成了直击所有P2P平台实际控制人和高管的致命问题。

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当然，到今天为止，我依然固执地认为上述问题是有可能成立的，也就是有可能给普通出借人带来基本回报的，不过需要很强的运营能力和风险认知、风险控制能力。

我们在之前的一篇文章《国内十个互联网巨头九个干金融，国外为什么不这样？》里面其实写过，如今剩下来的平台基本都是互联网巨头或者强股东背景、强运营团队的平台了。一方面这个事情证明了我说的实际上这个价值是有可能成立的，但是另一方面也揭示了这个行业表面看起来光鲜繁荣，背后却是刀光剑影的高风险和高难度的原因。

而P2P行业大面积的倒闭和失败，既给出借人造成了重大损失，也浇灭了部分中小企业通过P2P行业快速直接融资的希望，应该说后者也是行业里面挺惨痛的教训。

最后，那现在剩下的这800家P2P平台还可以信任吗？还能作为普通老百姓的投资方式之一吗？

坦白说，这个问题，比“X老师，现在能买股票吗？”还难回答，因为没有绝对的对与错。大家应该很清楚，股市中，投资者基本七亏两平一赚，而P2P作为投资（出借）的一种形式，恐怕和这个概率差不多。

作为这个行业的从业者，我当然认为去除害群之马以后剩下的平台还是有不少可以投资的，因为，毕竟这个行业里面还是有不少负责任的平台控制人，有不少真心想做事的管理团队，也有对金融行业有清晰认知和判断的风控人员。而和所有想赚钱的事情一样，如果想真赚钱，一要自己花时间，二要心态更稳健，三要注重长期复利的收益，四只能运用生活费分开以后的闲钱，那么经过一段时间以后，应该还是能看到收益的。

（部分图片来源于互联网）

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